Schneider Electric-მა PTC-ის $22.6 მილიარდად შეძენა დააანონსა
ფრანგულმა Schneider Electric-მა ამერიკული ინდუსტრიული პროგრამული უზრუნველყოფის კომპანია PTC-ის $22.6 მილიარდად შეძენის შესახებ შეთანხმება გააფორმა. გარიგება მთლიანად ნაღდი ანგარიშსწორებით განხორციელდება და PTC-ის აქციონერებს თითო აქციაზე $205-ს გადაუხდის, რაც კომპანიის ბოლო დახურვის ფასთან შედარებით 42.3%-იან პრემიას წარმოადგენს. გარიგების სავარაუდო საწარმოს ღირებულება $23.7 მილიარდია.
გარიგებამ ევროპული საინჟინრო პროგრამული უზრუნველყოფის კომპანიების აქციებზეც იმოქმედა. PTC-ის აქციები წინასაბაზრო ვაჭრობაში დაახლოებით 34%-ით გაიზარდა, ხოლო Dassault Systèmes-ის, Nemetschek-ისა და TeamViewer-ის აქციებიც მოიმატა. აშშ-ში Autodesk-ის აქციები დაახლოებით 1.6%-ით გაძვირდა, რადგან PTC-ის შესყიდვის პირობებმა სექტორის კომპანიების შეფასებებზე ახალი ორიენტირი შექმნა.
Schneider Electric-ის აქციებზე რეაქცია საპირისპირო იყო. კომპანიის აქციები ორშაბათს პარიზის ვაჭრობაში დაახლოებით 7%-ით დაეცა, რადგან ინვესტორებმა გარიგების მასშტაბი, ახალი ვალის აღებისა და აქციების შესაძლო დამატებითი გამოშვების გავლენა შეაფასეს. Reuters-ის ცნობით, ეს Schneider Electric-ის ისტორიაში ყველაზე დიდი შენაძენია.
Schneider Electric-ისთვის PTC-ის შეძენა ინდუსტრიული პროგრამული უზრუნველყოფისა და ხელოვნური ინტელექტის მიმართულებით გაფართოების სტრატეგიის მნიშვნელოვანი ნაწილია. კომპანიის CEO ოლივიე ბლუმის შეფასებით, გარიგება Schneider-ს ინდუსტრიული პროგრამული უზრუნველყოფისა და AI-ის მიმართულებით უფრო სრულყოფილ პოზიციას მისცემს.
PTC ქმნის პროგრამულ უზრუნველყოფას, რომელსაც კომპანიები პროდუქტების დიზაინის, ინჟინერიის, წარმოებისა და მონაცემთა მართვისთვის იყენებენ. Schneider-ისთვის მისი შეძენა განსაკუთრებით მნიშვნელოვანია პროდუქტების სასიცოცხლო ციკლის მართვის მიმართულების გასაძლიერებლად და ინდუსტრიული ავტომატიზაციის ბიზნესთან პროგრამული უზრუნველყოფის უკეთ დასაკავშირებლად.
გარიგების დაფინანსება ახალი აქციების გამოშვებისა და დამატებითი ვალის კომბინაციით იგეგმება. Schneider Electric-ის განცხადებით, გარიგების დასრულება 2027 წლის მესამე კვარტალში არის მოსალოდნელი, თუმცა ამისთვის მარეგულირებლებისა და აქციონერების შესაბამისი თანხმობებია საჭირო.
Schneider Electric პროგნოზირებს, რომ გარიგებიდან მესამე წლისთვის წლიურად დაახლოებით €250 მილიონი ხარჯების სინერგიას და დაახლოებით €800 მილიონი შემოსავლების სინერგიას მიიღებს. ამ ეფექტების სრულად გათვალისწინების შემთხვევაში, კომპანიის შეფასებით, გარიგების ეფექტური EV/Adjusted EBITA მულტიპლიკატორი 2027 წლის პროგნოზზე დაახლოებით 21-დან 13-მდე შემცირდება.
ამასთან, გარიგების მასშტაბი ინვესტორებისთვის გარკვეულ რისკებსაც ქმნის. PTC-ის შესყიდვა ხდება იმ პერიოდში, როდესაც ხელოვნური ინტელექტის სწრაფი განვითარება პროგრამული უზრუნველყოფის კომპანიების შეფასებებზე ზეწოლას ახდენს. სწორედ ამიტომ, Schneider-ისთვის მთავარი გამოწვევა იქნება როგორც მაღალი შესყიდვის ფასის გამართლება, ისე დაგეგმილი შემოსავლების სინერგიების რეალურად მიღწევა.
მიიღე ჩვენი უახლესი საბაზრო ანალიზი და ფინანსური მიმოხილვები პირდაპირ ელფოსტაზე. სპამის გარეშე — მხოლოდ მნიშვნელოვანი.
